निवेश बैंक बड़े पैमाने पर व्यापार और निवेश को वित्त या सुविधा के लिए तैयार किए गए हैं। लेकिन यह एक सरल दृष्टिकोण है कि कैसे निवेश बैंक पैसे कमाता है। वे वास्तव में क्या करने के लिए बहुत अधिक है जब वे ठीक से काम करते हैं, तो ये सेवाएं बाज़ार को अधिक तरल बनाती हैं, अनिश्चितता को कम करती हैं और फैलता चौरसाई करके अयोग्यता से छुटकारा मिलती हैं।

ब्रोकरेज और हामीदारी सेवाएं

पारंपरिक मध्यस्थों की तरह, निवेश बैंक विभिन्न बाजारों में खरीदारों और विक्रेताओं से जुड़ जाता है। इस सेवा के लिए, वे सफल ट्रेडों पर एक कमीशन लेते हैं। ट्रेड मेगाडेल्स से लेकर साधारण शेयर ट्रेड तक होता है

निवेश बैंक पूंजी उठाने के लिए अंडरराइटिंग सेवाएं भी करते हैं। उदाहरण के लिए, एक बैंक प्रारंभिक सार्वजनिक पेशकश (आईपीओ) में स्टॉक खरीद सकता है, शेयरों को निवेशकों को बाजार में बेच सकता है और फिर लाभ के लिए शेयरों को बेच सकता है। यह मध्यस्थता अवसर की तरह काम करता है एक जोखिम है कि बैंक उच्च मूल्य के लिए शेयरों को बेचने में असमर्थ होगा, इसलिए निवेश बैंक व्यापार पर पैसा खो सकता है। इस जोखिम से निपटने के लिए, कुछ निवेश बैंक हामीदारी प्रक्रिया के लिए एक फ्लैट शुल्क लेते हैं।

विलय और अधिग्रहण

निवेश बैंक स्पिनॉफ और विलय और अधिग्रहण (एमएंडए) के लिए सलाहकार के रूप में कार्य करने के लिए शुल्क लेते हैं। स्पिनॉफ में, लक्ष्य कंपनी दक्षता बढ़ाने के लिए या नकदी प्रवाह को भरने के लिए अपने ऑपरेशन का एक हिस्सा बेचती है। जब कोई कंपनी किसी अन्य कंपनी को खरीद लेता है तो अधिग्रहण होते हैं दो कंपनियों के एक इकाई बनाने के लिए गठबंधन जब विलय होते हैं। ये अक्सर बेहद जटिल सौदों होते हैं और बहुत से कानूनी और वित्तीय सहायता की आवश्यकता होती है, खासकर प्रक्रिया से अपरिचित कंपनियों के लिए

संपार्श्विक उत्पाद तैयार करना

निवेश बैंक कई छोटे ऋण ले सकते हैं, जैसे कि बंधक, और फिर उन्हें व्यापार योग्य सुरक्षा में पैकेज कर सकते हैं यह अवधारणा बांड-म्यूचुअल फंड की तरह कुछ है, सिवाय इसके कि कंपनी कॉर्पोरेट और सरकारी बॉन्ड के बजाय छोटे ऋण दायित्वों का संग्रह है। निवेश बैंकों को उन्हें खरीदने और बेचने के लिए ऋण खरीदना पड़ता है, इसलिए वे बाजार पर सस्ती कीमतों और उच्च कीमतों पर बिक्री कर लाभ कमाते हैं।

स्वामित्व व्यापार स्वामित्व व्यापार की प्रक्रिया में, निवेश बैंक वित्तीय बाजारों में अपनी पूंजी की तैनाती करता है कंपनी के व्यापारी मध्यस्थता के अवसरों या अन्य मजबूत, कम-अवधि के निवेशों की तलाश करते हैं। सही ढंग से अनुमान लगाने वाले व्यापारी बहुत जल्दी पैसा कमा सकते हैं वैकल्पिक रूप से, गरीब व्यापारियों को पैसा खोना पड़ता है और उनकी नौकरी खोने का जोखिम होता है। 2008 और 200 9 की वित्तीय संकट के कारण मालिकाना व्यापार बहुत कम है।

डार्क पूल

मान लीजिए कि एक संस्थागत निवेशक लाखों शेयरों को बेचना चाहता है, एक ऐसा मूल्य जो बाजारों पर असर डालने के लिए पर्याप्त है।हालांकि, बाजार में बड़ी संख्या में आ सकता है। इससे आने वाले कदम से लाभ के प्रयास में बिक्री को आगे बढ़ाने के लिए उच्च गति वाले प्रौद्योगिकी वाले आक्रामक व्यापारी के लिए एक मौका मिलता है।

निवेश बैंकों ने अंधेरे पूल की स्थापना की, जो संस्थागत विक्रेताओं को सामने-दौड़ने को रोकने के लिए एक गुप्त और बेनामी बाजार में आकर्षित करने के लिए स्थापित किया गया था। बैंक सेवा के लिए शुल्क लेता है डार्क पूल बहुत विवादास्पद हैं और माइकल लुईस द्वारा "फ्लैश बॉयज़" के लेखक के बाद की गयी जांच के तहत आए, जो छायादार गहरे पूल गतिविधि पर प्रकाश डाले।

स्वैप

निवेश बैंकर कभी-कभी स्वैप के माध्यम से पैसा कमाते हैं स्वैप आर्बिट्रेज के एक जटिल फॉर्म के माध्यम से लाभ के अवसर पैदा करते हैं, जहां निवेश बैंक ब्रोकरर्स अपने संबंधित नकदी प्रवाह को कारोबार कर रहे दो पार्टियों के बीच एक सौदा है। सबसे आम स्वैप तब होते हैं जब दोनों पार्टियों का मानना ​​है कि वे एक बेंचमार्क में बदलाव से लाभ उठा सकते हैं, जैसे कि ब्याज दरों या विनिमय दरों।

मार्केट मेकिंग

बाजार में सबसे अच्छा काम करता है जब बैंक के पास उच्च व्यापार आवृत्ति के साथ स्टॉक की एक बड़ी सूची होती है। बैंक खरीद मूल्य का उद्धरण और कीमत बेच सकते हैं और दो कीमतों के बीच छोटे अंतर अर्जित कर सकते हैं, जिसे बोली-पूछना फैला भी कहा जाता है।

निवेश अनुसंधान

प्रमुख निवेश बैंक वित्तीय विशेषज्ञों को प्रत्यक्ष शोध भी बेच सकते हैं मनी मैनेजर अक्सर बड़े संस्थानों से अनुसंधान खरीदते हैं, जैसे कि जेपी मॉर्गन चेस एंड कं। (एनवाईएसई: जेपीएम

जेपीएमजेपी मॉर्गन चेज़ एंड कॉओएफ़। 91-0। 50% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 ) और गोल्डमैन सैक्स ग्रुप इंक। (NYSE: जीएस जीएस गोल्डमैन सैक्स ग्रुप इंक 243. 16-0। 51% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 ), बेहतर निवेश निर्णय लेने के लिए एसेट मैनेजमेंट

अन्य मामलों में, निवेश बैंक सीधे बड़े ग्राहकों के लिए परिसंपत्ति प्रबंधकों के रूप में सेवा करते हैं बैंक आंतरिक निधि विभाग हो सकता है, जिसमें आंतरिक हेज फंड शामिल हैं, जो अक्सर आकर्षक फीस संरचनाओं के साथ आते हैं। संपत्ति प्रबंधन काफी आकर्षक हो सकता है क्योंकि ग्राहक पोर्टफोलियो बड़े हैं।

निवेश बैंक भी धन जुटाने और निजी संपत्तियों में निवेश करने के लिए उद्यम पूंजी या निजी इक्विटी फंड्स के साथ भागीदारी करते हैं या उनका निर्माण करते हैं। ये व्यवसाय प्रशासन दुनिया में फिक्स-फ्लिप विशेषज्ञ हैं। यह विचार एक आशाजनक लक्ष्य कंपनी खरीदने के लिए है, प्रायः बहुत अधिक लाभ उठाने के साथ, और फिर कंपनी को अधिक मूल्यवान होने के बाद फिर से बेचना या लेना।