निवेश नीति बयान (आईपीएस) एक सामान्य उपकरण है जिसका इस्तेमाल वित्तीय सलाहकारों द्वारा किया जाता है ताकि ग्राहक के लिए उनकी निवेश की रणनीति के मानकों को परिभाषित किया जा सके। आईपीएस ने परिसंपत्ति आवंटन के लिए पैरामीटर सेट किए हैं, उपयोग किए जाने वाले निवेश वाहनों के प्रकार और अन्य चीजों के बीच पुनर्जन्म होने के दौरान। हाल ही में मॉर्निंगस्टार इंक लेख में, व्यक्तिगत वित्त के निदेशक क्रिस्टीन बेंज ने सुझाव दिया है कि सेवानिवृत्ति पॉलिसी वक्तव्य, अलग-अलग और अलग-अलग और आईपीएस सेवानिवृत्त लोगों के लिए एक अच्छा विचार है। यहां एक सेवानिवृत्ति पॉलिसी स्टेटमेंट की मूल बातें हैं और यह आपके रिटायर होने या जल्द सेवानिवृत क्लाइंट के साथ कैसे कार्यान्वित करें।

एक सेवानिवृत्ति प्रणाली

सेवानिवृत्ति नीति के बयान का उद्देश्य अपने ग्राहक के लिए एक सेवानिवृत्ति प्रणाली की रूपरेखा तैयार करना और उनकी सेवानिवृत्ति के वित्तीय प्रबंधन के लिए पैरामीटर निर्धारित करना है। यहां सेवानिवृत्ति पॉलिसी वक्तव्य की कुछ विशेषताएं हैं: (अधिक जानकारी के लिए, देखें: निवेश नीति वक्तव्य का एक उदाहरण ।)

सेवानिवृत्ति के विवरण निर्दिष्ट करें: यहाँ एक विस्तार है ग्राहक की सेवानिवृत्ति की अवधि जाहिर है, किसी के पास क्रिस्टल बॉल नहीं है और वह अपनी जीवन प्रत्याशा का सटीक अनुमान लगा सकते हैं। लेकिन ग्राहक के समग्र स्वास्थ्य, परिवार की लंबी उम्र और अन्य कारकों जैसे कारकों पर विचार करने से आप यह सोच सकते हैं कि क्या वे सामान्य जीवन प्रत्याशा या शायद 100 तक जीते हैं।

आउटलाइन पोर्टफ़ोलियो रणनीति: यह खंड क्लाइंट के पोर्टफोलियो का विवरण देता है जैसे कि 60/40 आवंटन को बनाए रखना और नकदी के लिए एक विशिष्ट "बाल्टी" के लिए सालाना आवश्यक 4% खर्चिक नकद पैदा करना। और अत्यधिक तरल, बहुत कम जोखिम वाली संपत्तियां

सेवानिवृत्ति योजनाओं की सूची: यह सेवानिवृत्ति योजना में एक महत्वपूर्ण कदम है यह आपके और आपके ग्राहकों को यह जानना महत्वपूर्ण है कि वे अपने घोंसले अंडे के मूल्य के अनुसार निरंतर आधार पर कहां खड़े हैं। इसमें IRAs, 401 (के) एस, कर योग्य निवेश और अन्य सभी परिसंपत्तियां शामिल हैं जिसमें आपके ग्राहक के घोंसले अंडे शामिल हैं। (अधिक के लिए, देखें: सेवानिवृत्ति बचत को अंतिम रूप देने के लिए शीर्ष टिप्स ।)

आर्टिक्युट व्यय योजना: यह आपके क्लाइंट के लिए सेवानिवृत्ति के लिए अपनी व्यय योजना को निर्धारित करने के लिए यह खंड है। इसमें उस भाग को शामिल किया गया है जिसे सामाजिक सुरक्षा, एक पेंशन या आय वार्षिकी जैसे आइटमों द्वारा वित्त पोषित किया जाएगा। दूसरा हिस्सा वह आय है जो ग्राहक के पोर्टफोलियो से निकासी से आएगा। यह निरंतर आधार पर निगरानी रखने की आवश्यकता होगी। चालू आय धाराओं द्वारा प्रदान की गई राशि और आवश्यक नकदी प्रवाह की कुल राशि के बीच का अंतर उस राशि है जो उस वर्ष के ग्राहक के घोंसले अंडे से आवश्यक होगा। यह उस ग्राहक के घोंसले अंडे का प्रतिशत है जिसे उस वर्ष के लिए वापस ले लिया जाएगा।

योजना मुद्रास्फीति के प्रभाव से कैसे निपट सकती है?: आप और आपके ग्राहक को मुद्रास्फीति धारणा की दर से सहमत होना चाहिए। यह आर्थिक वातावरण में बदलाव के रूप में समायोजित किया जा सकता है। मुद्रास्फीति का अस्तित्व यह है कि आपके ग्राहक को प्रत्येक वर्ष वापस ले जाने वाली मामूली राशि को समायोजित करने की आवश्यकता होगी ताकि यह सुनिश्चित हो सके कि वे मुद्रास्फीति के साथ भी कम से कम रहें। यह ग्राहक की पोर्टफोलियो रणनीति के साथ सामंजस्य स्थापित करेगा जिसमें उन्हें अपेक्षित रिटर्न के साथ एक आवंटन की आवश्यकता होगी जो कि मुद्रास्फीति से आगे रहता है, लेकिन जब शेयर बाजार में गिरावट आती है, तो बाहरी भार के अधीन नहीं होगा।

वे निरंतर आधार पर नकदी कैसे कमाएंगे? : रुचि के बंद रहने और सिद्धांत को छूने से आज के अल्ट्रा-कम ब्याज दर के माहौल में वास्तव में एक व्यावहारिक विकल्प नहीं है। आप और आपके ग्राहक को अपने पोर्टफोलियो से निरंतर आधार पर पर्याप्त नकदी प्रवाह उत्पन्न करने की एक रणनीति की आवश्यकता है। शायद कुल रिटर्न का दृष्टिकोण जहां परिसंपत्ति की बिक्री और आमदनी के संयोजन से नकद उत्पन्न होता है जैसे कि म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) से शेयरों और शेयरों से लाभांश इसके अलावा, पुनर्वित्त प्रक्रिया के माध्यम से समय-समय पर नकदी को बढ़ाया जा सकता है अंततः आपका ग्राहक अपने संपूर्ण घोंसले अंडे के हिस्से के रूप में "नकद बाल्टी" का निर्माण करना चाहेंगे, जिससे वे प्रत्येक वर्ष की आवश्यक राशि को अन्य आय धाराओं जैसे कि उनके सामाजिक सुरक्षा और / या एक पेंशन के पूरक के रूप में वापस ले लेंगे। (अधिक के लिए, देखें: ग्राहकों को पोर्टफोलियो रिबैलेंसिंग समझा जाना ।)

निकासी के लिए लेआउट योजना: यह सेवानिवृत्ति योजना और सेवानिवृत्ति वित्तीय प्रबंधन के सबसे महत्वपूर्ण पहलुओं में से एक है। यह ग्राहक की सेवानिवृत्ति नीति वक्तव्य का एक केंद्रीय हिस्सा है। यह उनके घोंसले अंडे के प्रतिशत से बाहर चला जाता है, जो निकासी पद्धति से वापस ले जाया जाता है। किस खाते को टैप किया जाएगा और किस क्रम में? क्लाइंट के साथ कौन-से समायोजन उनके आवश्यक न्यूनतम वितरण या आरएमडी के प्रारंभ से पहले कर रहे हैं? उदाहरण के लिए, क्लाइंट के कुछ पारंपरिक आईआरए या 401 (के) पैसे रोथ में परिवर्तित हो जाएंगे, जो ग्राहक को 70/70 के बाद एक बार आरएमडी के माध्यम से लेने की जरुरत होगी? रिटायरमेंट पॉलिसी स्टेटमेंट को दस्तावेज देना चाहिए, जब आरएमडी आरम्भ होगा और उन खातों को निर्दिष्ट करेगा जो आरएमडी के अधीन होंगे।

नीचे की रेखा

वित्तीय सलाहकार और उनके ग्राहक संभावित रूप से एक आईपीएस से परिचित हैं जो उनके निवेश पोर्टफोलियो के प्रबंधन के लिए नियोजन दस्तावेज के रूप में कार्य करता है। एक सेवानिवृत्ति पॉलिसी वक्तव्य में ग्राहक की सेवानिवृत्ति की संपत्ति का दस्तावेज होता है और वे अपनी सेवानिवृत्ति के वित्तीय पहलुओं का प्रबंधन कैसे करेंगे। इससे ग्राहक और उनके वित्तीय सलाहकार को एक ही पृष्ठ पर एक रूपरेखा प्रदान किया जाता है, और रणनीति में किसी भी समायोजन के लिए एक प्रारंभिक बिंदु जिसकी आवश्यकता हो सकती है। (और अधिक के लिए, देखें: सलाहकार: क्लाइंट, आकार के लिए सेवानिवृत्ति पर प्रयास करें ।)