निवेश बैंकिंग में बड़ी, जटिल वित्तीय लेनदेन के लिए सलाह और प्रबंधन सेवाएं प्रदान करना, और निगमों, संगठनों या सरकारों के लिए पूंजी निर्माण के साथ शामिल सेवाएं प्रदान करना शामिल है। निवेश बैंकों की प्राथमिक गतिविधियों में से दो ऋण वित्तपोषण और इक्विटी प्रतिभूतियों का जारीकरण, एक प्रारंभिक सार्वजनिक पेशकश (आईपीओ) के रूप में, और लीवरेज खरीदारियों सहित कंपनियों के लिए विलय और अधिग्रहण (एम एंड एएस) को सलाह देने और सुगम बनाने और सहायता प्रदान करना।

इसके अतिरिक्त, निवेश बैंक सिक्योरिटीज बिक्री और स्टॉक प्लेसमेंट में सहायता प्रदान करते हैं, साथ ही कॉरपोरेट ग्राहकों, संप्रभु संस्थाओं या उच्च-निवल-मूल्य वाले व्यक्तियों (एचएनडब्ल्यूआई) के लिए निवेश और दलाली के कारोबार को संभालने के साथ। निवेश बैंक कॉर्पोरेट रिस्ट्रक्चरिंग या पुनर्गठन के लिए प्राथमिक सलाहकार, प्लैनर्स और प्रबंधकों भी हैं, जैसे डिएगोस्टेटर्स

निवेश बैंकों के भीतर विशिष्ट विभागों में उद्योग कवरेज समूह और वित्तीय उत्पाद समूह शामिल हैं। उद्योग कवरेज समूहों को बैंक के भीतर अलग-अलग समूह बनाने की स्थापना की जाती है, प्रत्येक व्यक्ति विशिष्ट उद्योगों या बाजार क्षेत्रों में विस्तृत विशेषज्ञता, जैसे कि प्रौद्योगिकी या स्वास्थ्य देखभाल ये समूह वित्तपोषण, इक्विटी जारी करने या बैंक को एम एंड ए व्यवसाय लाने के लिए विभिन्न उद्योगों के भीतर कंपनियों के साथ ग्राहक संबंधों का विकास करते हैं।

एक निवेश बैंक के उत्पाद समूहों का विशिष्ट निवेश बैंकिंग वित्तीय उत्पादों, जैसे आईपीओ, एमएंडए, कॉरपोरेट रीस्ट्रक्चरिंग और विभिन्न प्रकार के वित्तपोषण पर ध्यान दिया गया है। अलग उत्पाद समूह हो सकते हैं जो परिसंपत्ति वित्तपोषण, पट्टे, लाभकारी वित्तपोषण और सार्वजनिक वित्तपोषण में विशेषज्ञ हैं। उत्पाद समूह आगे उनके प्रमुख गतिविधियों या उत्पादों के अनुसार संगठित हो सकते हैं। इस प्रकार, एक निवेश बैंक में इक्विटी पूंजी बाजार, ऋण पूंजी, एमएंडए, बिक्री और व्यापार, परिसंपत्ति प्रबंधन, और इक्विटी अनुसंधान के रूप में नामित उत्पाद समूह हो सकते हैं।

निवेश बैंकिंग उद्योग में लगे कंपनियों को सामान्यतः तीन श्रेणियों में वर्गीकृत किया जाता है: उभाड़ना ब्रैकेट बैंक, मध्य-बाज़ार बैंक और बुटीक बैंक बुटीक बैंक को अक्सर क्षेत्रीय बुटीक और कुलीन बुटीक बैंकों में विभाजित किया जाता है। कुलीन बुटीक बैंकों को कभी-कभी क्षेत्रीय बुटीक के साथ तुलनात्मक रूप से उभाड़ वाले ब्रैकेट बैंकों में अधिक समानताएं होती हैं। निवेश बैंकों का वर्गीकरण मुख्य रूप से आकार पर आधारित है; हालांकि, "आकार" इस ​​संदर्भ में एक सापेक्ष शब्द हो सकता है और बैंक के आकार या कर्मचारियों या कार्यालयों की संख्या के संदर्भ में, या बैंक द्वारा प्रबंधित एमएंडए सौदों के औसत आकार के संदर्भ में हो सकता है

क्षेत्रीय बुटीक बैंक

फर्म आकार और ठेठ सौदा आकार के संदर्भ में सबसे छोटा निवेश बैंक, क्षेत्रीय बुटीक बैंकों के रूप में संदर्भित बैंक हैं।क्षेत्रीय बुटीक आमतौर पर कुछ दर्जन कर्मचारियों के लिए मुट्ठी भर से अधिक नहीं है अधिकांश क्षेत्रीय बुटीक के छोटे आकार के कारण, वे आमतौर पर उभाड़त ब्रैकेट निवेश बैंकों द्वारा प्रदान की जाने वाली सभी सेवाओं की पेशकश नहीं करते हैं, और केवल एक ही क्षेत्र में विशेषज्ञ हो सकते हैं, जैसे किसी विशेष बाजार क्षेत्र में एम एंड ए को संभालना।

वर्गीकरण के अनुसार, इन बैंकों के पास कार्यालय या संचालन हैं जो देश के एक विशिष्ट क्षेत्र में प्रतिबंधित हैं या कम से कम केंद्रित हैं। बैंक के कार्यालय एक शहर तक सीमित हो सकते हैं उदाहरण एक टेक्सास-आधारित निवेश बैंक है, जिसमें एक कार्यालय और 20 से कम कर्मचारी हैं, जो तेल एवं गैस उद्योग कंपनियों के लिए एम एंड ए सौदों का कड़ाई से प्रबंधन करता है। क्षेत्रीय बुटीक के पास क्लाइंट होते हैं, जिनमें प्रमुख क्षेत्रों में मुख्यालय शामिल होते हैं, लेकिन वे अधिक छोटी कंपनियों और संगठनों की सेवा करते हैं। स्थानीय या राज्य के आधार के अलावा अन्य सरकारों के साथ काम करने में उन्हें शामिल होने की संभावना नहीं है। वे आमतौर पर छोटे एम एंड ए सौदों को $ 50 से $ 100 मिलियन या उससे कम की सीमा में संभालते हैं।

एलिट बुटीक बैंक

अभिजात्य बुटीक निवेश बैंक आमतौर पर क्षेत्रीय बुटीक से पूरी तरह अलग होते हैं संभ्रांत बुटीक अधिक बारीकी से सौदों के संचालन के डॉलर मूल्य के संबंध में उभाड़ वाले ब्रैकेट बैंकों के समान होते हैं, जो कि अक्सर 1 अरब डॉलर से अधिक होते हैं, हालांकि वे कुछ छोटे सौदों को भी संभाल सकते हैं संभ्रांत बुटीक फिर से बल्लेबाज ब्रैकेट बैंकों की तरह अधिक दिखाई देते हैं, जिसमें वे देशभर में और अंतरराष्ट्रीय उपस्थिति में बड़े पैमाने पर होते हैं, कई देशों में दर्जनों कार्यालयों का संचालन करते हैं। हालांकि, आमतौर पर वे जेपी मॉर्गन चेस एंड कंपनी जैसे एक प्रमुख निवेश बैंक की वैश्विक उपस्थिति की कमी रखते हैं।

संभ्रांत बुटीक अक्सर क्षेत्रीय बुटीक की तरह होते हैं, जिसमें वे आम तौर पर निवेश बैंकिंग सेवाओं की एक पूरी श्रृंखला प्रदान नहीं करते हैं और एम एंड ए से संबंधित मुद्दों को संभालने के लिए अपने अभियान को सीमित कर सकते हैं। पुनर्गठन या परिसंपत्ति प्रबंधन सेवाओं की पेशकश करने के लिए वे क्षेत्र की तुलना में अधिक संभावनाएं हैं

अधिकांश कुलीन बुटीक बैंक क्षेत्रीय बुटीक के रूप में शुरू करते हैं और फिर अधिक प्रतिष्ठित ग्राहकों के लिए बड़े और बड़े सौदों की सफलता से निपटने के बाद धीरे-धीरे उच्च स्तर पर काम करते हैं। कुछ विशिष्ट बुटीक, जैसे कि कटालिस्ट पार्टनर्स, कंपनियों के संस्थापकों की निवेश बैंकिंग प्रतिष्ठा के कारण स्थिति में तेजी से प्रगति हासिल करते हैं। प्रसिद्ध अभिजात वर्ग के बुटीक निवेश बैंकों के उदाहरण हैं लाज़रर्ड एलएलसी, एवरकोर ग्रुप एलएलसी और मोइलिस एंड कंपनी।

मध्य-मार्केट बैंक

मध्य-मार्केट निवेश बैंक आम तौर पर क्या पद का तात्पर्य है। वे छोटे क्षेत्रीय निवेश बैंकिंग फर्मों और बड़े पैमाने पर उभार वाले ब्रैकेट निवेश बैंकों के बीच मध्य जमीन पर कब्जा कर रहे हैं। मध्य-मार्केट बैंक आम तौर पर उन सौदों पर काम करते हैं जो क्षेत्रीय स्तर के आसपास शुरू होते हैं और उभार के ब्रेट स्तर के पास जाते हैं, आमतौर पर लगभग 50 मिलियन डॉलर से लेकर लगभग 500 मिलियन डॉलर या उससे अधिक तक। मध्य बाजार भौगोलिक पहुंच तक आम तौर पर मध्य मैदान में भी हैं, जहां क्षेत्रीय बुटीक की तुलना में काफी बड़ी उपस्थिति होती है लेकिन बुल्जे ब्रैकेट बैंकों के बहुराष्ट्रीय दायरे से कम हो रही है।

बुटीक बैंकों के विपरीत, मध्य-बाज़ार फर्म आमतौर पर इक्विटी पूंजी बाजार और डेट पूंजी बाजार सेवाओं सहित पूर्णत: निवेश बैंकिंग सेवाएं प्रदान करते हैं, और वित्तपोषण और परिसंपत्ति प्रबंधन सेवाओं के पूर्ण पूरक और एम एंड ए और पुनर्गठन सौदों कुछ मध्य-मार्केट बैंक क्षेत्रीय बुटीक के समान होते हैं, क्योंकि वे किसी विशेष उद्योग या क्षेत्र में सेवाएं देने में विशेषज्ञ हैं। उदाहरण के लिए, एक अधिक मान्यता प्राप्त मध्य-मार्केट निवेश बैंकिंग फर्मों में से एक केबीडब्लू, एक निवेश बैंक है जो वित्तीय सेवा क्षेत्र की कंपनियों के साथ काम करने में माहिर है। अधिक प्रसिद्ध मिड-मार्केट फर्मों में से कुछ पाइपर जाफ्रे कम्पनियां, कॉवन समूह और हुलीहैं लोके हैं

ब्रैकेट बैंकों को मजबूत करें

बुलगेट ब्रैकेट बैंक, गोल्डमैन सैक्स, ड्यूश बैंक, क्रेडिट सुइस समूह एजी, मॉर्गन स्टेनली और बैंक ऑफ अमेरिका जैसे आसानी से पहचानने वाले नामों के साथ, अंतरराष्ट्रीय निवेश बैंकिंग फर्म हैं। बुल्गे ब्रैकेट फर्म कार्यालयों और कर्मचारियों की संख्या के संदर्भ में सबसे बड़ा है, और सबसे बड़े सौदों और सबसे बड़े कॉर्पोरेट ग्राहकों को संभालने के मामले में भी हैं। ग्राहकों की भारी संख्या फॉर्च्यून 500 है, फॉर्च्यून 100 नहीं, फर्मों। ब्रैकेट इन्वेस्टमेंट बैंक नियमित रूप से मल्टीबिलियन डॉलर एम एंड ए सौदों का प्रबंधन करते हैं, हालांकि, अर्थव्यवस्था या विशिष्ट ग्राहक की समग्र स्थिति के आधार पर, एक कट्टर ब्रैकेट बैंक कभी-कभी कम सौ लाखों में मूल्यवान सौदों को संभाल सकता है।

प्रत्येक बुलगेट ब्रैकेट बैंक अंतरराष्ट्रीय स्तर पर चल रहे हैं और एक बड़ी वैश्विक, साथ ही घरेलू, उपस्थिति भी है। प्रमुख निवेश बैंक अपने ग्राहकों को पूरी तरह से निवेश बैंकिंग सेवाएं प्रदान करते हैं, जिनमें व्यापार, सभी प्रकार के वित्तपोषण, परिसंपत्ति प्रबंधन सेवाएं, इक्विटी अनुसंधान और जारी, और निवेश बैंकिंग, एम एंड ए सेवाओं की रोटी और मक्खन शामिल हैं। अधिकांश उभार वाले ब्रैकेट बैंकों में वाणिज्यिक और रिटेल बैंकिंग डिवीजन भी होते हैं और क्रॉस-सेलिंग वित्तीय उत्पादों द्वारा अतिरिक्त राजस्व उत्पन्न करते हैं।

निवेश बैंकिंग बाज़ार में एक उल्लेखनीय, वित्तीय संकट के बाद बदलाव उच्च-नेट-लायक और फॉर्च्यून 500 ग्राहकों की संख्या है, जिन्होंने उभरे हुए ब्रैकेट फर्मों पर अभिजात गुलदस्ता निवेश बैंकिंग फर्मों की सेवाओं को बनाए रखने का विकल्प चुना है।

निवेश बैंकिंग में काम करना

निवेश बैंकिंग में काम करने में दिलचस्पी रखने वाले लोग विशेष रूप से किसी विशेष निवेश बैंक के लिए आवेदन करने का निर्णय लेने से पहले ही उस प्रकार के काम के बारे में सोचना चाहिए। ध्यान रखें कि बुटीक बैंक मध्यम बाजार की सभी सेवाओं की पेशकश नहीं करते हैं और ब्रैकेट फर्मों को तोड़ते हैं। इसलिए, उदाहरण के लिए, यदि आप मुख्य रूप से किसी ट्रेडिंग डेस्क पर काम करने में दिलचस्पी रखते हैं, तो केवल बड़ी कंपनियां उस अवसर की पेशकश कर सकती हैं। हालांकि, अगर आप एम एंड ए सौदों को संभालने में दिलचस्पी रखते हैं, तो छोटे बैंक आम तौर पर ऐसे सौदों का प्रबंधन करने के लिए एक तेज़ कैरियर मार्ग प्रदान करते हैं।

निवेशक बैंकिंग मुआवजे, एक छोटे, कुलीन पुष्पगुच्छ बैंक की तुलना में सबसे बड़े उभाड़त वाले ब्रैकेट बैंकों में से एक के लिए काम करने के बीच जितना भी ज़्यादा भिन्न नहीं हो सकता। हालांकि बड़े बैंक आमतौर पर बड़े सौदों को संभालते हैं, लेकिन ये सौदे छोटे सौदे से कम और आगे हैं।इसके अलावा, छोटी निवेश बैंकिंग कंपनियों के पास बुलगेट ब्रैकेट बैंकों के बड़े पैमाने पर खर्च नहीं होता है, और इसलिए, आमतौर पर बड़े लाभ मार्जिन का प्रबंधन करते हैं जिससे कर्मचारियों को बदला जाता है। भविष्य के कैरियर के अवसरों की ओर अग्रसर होने के कारण, एक प्रमुख उभार वाले ब्रैकेट बैंकों में से एक का अनुभव आम तौर पर फिर से शुरू करने पर अच्छा लगता है, केवल नाम पहचान के कारण।