सामान्यतः ओराकल ऑफ़ ओमाहा नामक वॉरेन बफेट, इतिहास में सबसे सफल निवेशकों में से एक है। बफेट के निवेश मुख्य रूप से बर्कशायर हाथवे इंक। (बीआरके। ए बीआरके। एबरकेशायर हैथवे इंक 280, 170. 00-0। 11% हाईस्टॉक 4। 2. 6 ) के साथ बनाया गया है, एक सार्वजनिक कंपनी कि 1 9 62 में बफेट ने एक छोटे से कपड़ा कंपनी के शेयरों को हासिल करना शुरू कर दिया था। निम्नलिखित दशकों में, बफेट सभी समय के सबसे चतुर निवेशकों में से एक साबित हुआ है। क्या आप उसकी सफलता का अनुकरण कर सकते हैं?

मूल्य निवेश सिद्धांत

"ओवरहेटेड मार्केट में खरीदारी करने वाले निवेशकों को यह समझने की जरूरत है कि अक्सर भुगतान करने वाली कीमत के साथ पकड़ने के लिए एक उत्कृष्ट कंपनी के मूल्य के लिए एक विस्तारित अवधि भी लग सकती है । " यदि आप वॉरेन बफेट की निवेश की रणनीति की नकल करना चाहते हैं, तो मूल्य निवेश पर आप सभी को पढ़ कर शुरू कर सकते हैं। यह विचार सरल है: कंपनियां आज अपने शेयर की कीमत की तुलना में एक आंतरिक मूल्य के साथ मिलती हैं जिन कंपनियों के पास एक उच्च आंतरिक मूल्य है यह पता लगाना हालांकि एक चुनौती हो सकती है।

बफेट ने अपने पसंदीदा प्रोफेसर बेंजामिन ग्राहम से मूल्य निवेश के बारे में सब कुछ सीखा। ग्राहम ने मूल्य निवेश पर एक निश्चित पुस्तक लिखी, "बुद्धिमान निवेशक "यह पुस्तक मूल्य निवेशकों के लिए एक शीर्ष संसाधन बनी हुई है

आंतरिक मूल्य गणना कोई सरल बात नहीं है; इसकी गणना बहुत जटिल हो सकती है, और दो विश्लेषकों को एक ही सटीक मूल्य प्राप्त करने की संभावना नहीं है। (यह भी देखें,

3 सबसे कालातीत निवेश सिद्धांत ।)

खरीदें और पकड़ो

"यदि कोई व्यवसाय ठीक काम करता है, तो शेयर अंततः निम्नानुसार होता है।"

एक और महत्वपूर्ण बफेट किरायेदार उन कंपनियों में निवेश करना है जो आपको विश्वास है कि लंबे समय तक अच्छा प्रदर्शन करेंगे । यदि आप बर्कशायर हाथवे खबर का पालन करते हैं, तो आप खरीद और अधिग्रहण के बारे में नियमित रूप से पढ़ेंगे। आप शायद ही कभी, अगर कभी भी, बिक्री के बारे में पढ़ते हैं।

बफेट और लंबे समय के साथी चार्ली मुंगेर केवल उन कंपनियों में निवेश करने के लिए चयन करते हैं, जो बाजार की स्थितियों की परवाह किए बिना अच्छा प्रदर्शन करने के मजबूत ट्रैक रिकॉर्ड हैं। वे उन्हें खरीदते हैं और उन्हें हमेशा के लिए रख देते हैं यदि आप हर दिन स्टॉक की कीमतों का पालन करना पसंद करते हैं, तो यह आपके लिए कठिन होगा।

बफेट अल्पकालिक बाजार में अस्थिरता की उपेक्षा करता है और दीर्घकालिक रिटर्न पर केंद्रित होता है वह केवल एक अच्छा सौदा की तलाश में अल्पावधि उतार चढ़ाव पर काम करता है अगर कोई कंपनी 50 डॉलर प्रति शेयर पर अच्छा दिखती है और $ 40 की बूँदें देती है, तो उसे आश्चर्य नहीं है कि उसे छूट पर अतिरिक्त शेयर लेना है।

"अपने दुश्मन की बजाए अपने मित्र के रूप में बाजार में उतार-चढ़ाव को देखो, इसमें भाग लेने के बजाय मूर्खता से लाभ।"

आप क्या समझते हैं, निवेश करें

जब तक तकनीकी बुलबुले फट गया तब बफेट को बहुत नुकसान नहीं हुआ डॉट कॉम स्टॉक में भारी निवेश नहीं किया गयावह केवल उन कंपनियों को खरीदता है जहां वह उत्पाद, राजस्व और लागतों को समझता है।

"मैं उन व्यवसायों में स्टॉक खरीदने की कोशिश करता हूं जो एक बेवकूफ उन्हें चला सकते हैं। क्योंकि जल्द ही या बाद में, एक होगा।"

बर्कशायर हाथवे पोर्टफोलियो उपभोक्ता और औद्योगिक ब्रांडों से भरा है जो समझने में आसान है , और कुछ कंपनियां हैं जो बीमा के बाहर और फिर से बीमा कारोबार के बाहर एक जटिल परिचालन हैं। (अधिक के लिए, देखें:

सबसे बड़ा निवेशक ।) बर्कशायर हाथवे द्वारा स्वामित्व और निवेश करने वाले प्रमुख ब्रांडों में एच.जे. हेन्ज़ कं, कोका-कोला कं (केओ कोकाका-कोला को 45 47-1.9%

हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 ), वेल्स फ़ार्गो एंड कं। (डब्ल्यूएफसी डब्ल्यूएफसी डब्लू फोर्गो एंड को 56. 18-0 .30% हाईस्टॉक के साथ बनाया गया 4. 2. 6 ), अमेरिकन एक्सप्रेस कं (एएक्सपी एक्सपामेरियन एक्सप्रेस को 9 2 9 .5 9। 15% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 ), डेयरी रानी, ​​हेल्ज़बर्ग डायमंड्स , ड्यूरसेल और बर्लिंगटन उत्तरी सांता फ़े रेलवे कोई भी बुद्धिमान निवेशक यह समझ सकता है कि ये कंपनियां कैसे काम करती हैं क्या यह आपके लिए काम करेगा? बस बफ़ेट की नकल करने के बजाय, आप हमेशा बर्कशायर हाथवे में स्टॉक खरीद सकते हैं। (अधिक जानकारी के लिए, बर्कशायर हैथवे (और यहां क्यों है ) पर हमेशा शर्त रखें देखें।) यदि एक शेयर, जिसमें $ 200 से अधिक का बाजार मूल्य है, प्रति शेयर 000, आपकी सीमा से बाहर हैं, तो " बेबी बर्कशायर "बी शेयरों (अस्वीकरण: मेरी रिटायरमेंट पोर्टफोलियो में बी शेयर हैं I)।

नीचे की रेखा

हर कोई बफेट की तरह खरीदना चाहता है, लेकिन कुछ अपनी सफलता की नकल करने में सक्षम हैं। बफेट खुद बताते हैं कि छोटे निवेशक अलग-अलग शेयरों के बजाय कम लागत वाले एसएंडपी 500 इंडेक्स फंड खरीदते हैं। हालांकि, अगर आप व्यक्तिगत स्टॉक खरीदना चाहते हैं, तो बफेट के दिशानिर्देशों का पालन करें और आप अपने पोर्टफोलियो पर ठोस रिटर्न अर्जित करने के लिए ट्रैक पर होंगे।