मोहरा लक्ष्य सेवानिवृत्ति 2045 फंड ("वीटीवीएक्स") वैनगार्ड समूह की जीवन चक्र चक्र की प्रसिद्ध श्रृंखला में से एक है, जिसे लक्ष्य-तिथि के रूप में भी जाना जाता है इनमें से प्रत्येक फंड सेवानिवृत्ति खिड़कियों के आधार पर म्यूचुअल फंड निवेशक बाजार के एक विशिष्ट खंड को लक्षित करता है।

यह फंड इक्विटी फोकस के साथ शुरू करने और निवेशकों की सेवानिवृत्ति की आयु तक पहुंचने के दौरान एक अधिक संतुलित दृष्टिकोण की ओर बढ़ने की विशिष्ट निवेशक की आवश्यकता के साथ बढ़ेगा।

कंपनी का अवलोकन

मोहरा कम लागत वाले निष्क्रिय म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) में प्रमुख नाम है। इसकी निष्क्रिय एस एंड पी 500-ट्रैकिंग म्युचुअल फंड, 1 9 76 में शुरू की गई, जिस तरह से निवेश कंपनियां पूल वाले उत्पादों का दृष्टिकोण बदलती हैं। अभी भी संस्थापक जॉन बागल द्वारा स्थापित मार्गदर्शक सिद्धांतों पर भरोसा करते हुए, कंपनी वित्त में अधिक अद्वितीय और विश्वसनीय नामों में से एक है।

2016 में प्रवेश, मोनार्ड संयुक्त राज्य में दूसरा सबसे बड़ा परिसंपत्ति प्रबंधक था, प्रबंधन (एयूएम) के तहत कुल परिसंपत्तियों में $ 3 ट्रिलियन से अधिक था। संरचनात्मक रूप से, कंपनी एक अजीब निजी / सार्वजनिक संकर है। एक निजी तौर पर आयोजित कंपनी के रूप में, निवेशक सीधे द मोनार्ड समूह के शेयरों को खरीद नहीं सकते हैं। इसके बजाय, इसके म्यूचुअल फंड के शेयरधारक कंपनी के वास्तविक मालिक हैं। इसलिए, विशाल कंपनी में प्रत्यक्ष निवेश के रूप में एक मोहरा फंड में निवेश एक दोगुना हो जाता है

निवेश प्रबंधन दल

मुख्य निवेश अधिकारी और प्रबंध निदेशक मोर्टिमर जे। बकले, मोनार्ड की इक्विटी और फिक्स्ड आय इनवेस्टमेंट ग्रुप के प्रभारी हैं। बकले हार्वर्ड से अर्थशास्त्र में अपनी स्नातक की डिग्री और हार्वर्ड बिजनेस स्कूल से एमबीए की कमाई के बाद 1991 में कंपनी में शामिल हुई। सभी मोहरा लक्ष्य-तिथि को अतिरिक्त रूप से मोहरा इक्विटी निवेश समूह द्वारा प्रबंधित किया जाता है। यूसुफ ब्रेंनन इक्विटी इन्वेस्टमेंट ग्रुप के ओवरसियर के रूप में कार्यरत हैं, जबकि जॉन Ameriks, एक मोहरा प्रिंसिपल, कंपनी के क्वांटिटेटिव इक्विटी ग्रुप के प्रमुख हैं और इक्विटी इनवेस्टमेंट समूह के सभी उत्पादों की भी समीक्षा करते हैं।

फंड का अवलोकन

मोहन की लक्ष्य सेवानिवृत्ति 2045 फंड उन निवेशकों के लिए उपयुक्त है जो 2041 और 2045 के बीच रिटायर होने की योजना बना रहे हैं। कंपनी इसे स्पष्ट रूप से किसी भी व्यक्ति के साथ बाजार में रखती है, जो 2043 और 2047 के बीच रिटायर करने की योजना बना रही है। $ 15। 7 अरब एयूएम में और एक्सपेंस रेशियो का 0. 16%। मॉर्निंगस्टार की शैली के बक्से के तहत, यह उच्च क्रेडिट की गुणवत्ता और मध्यम ब्याज दर संवेदनशीलता के साथ एक बड़ा मिश्रण के रूप में स्थान है।

मोहरा फंड के "परिष्कृत पोर्टफोलियो निर्माण के तरीके और कुशल व्यापार रणनीतियों का आह्वान करता है," हालांकि यह फंड वास्तव में कुछ अच्छी तरह से ज्ञात मानक के पास नजर रखता है। इसका प्राथमिक बेंचमार्क लक्ष्य रिटायरमेंट 2045 कम्पोजिट इंडेक्स है, लेकिन यह डॉव जोन्स यूएस को भी करीब से ट्रैक करता है।कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स

निवेश दर्शन मोनाड का दर्शन कम लागत पर केंद्रित है। अपने पोर्टफोलियो या लक्ष्य निवेशक आधार की परवाह किए बिना अपने सभी म्यूचुअल फंडों में कोई भार नहीं है और कोई 12b-1 शुल्क नहीं लेता है। दलालों, वित्तीय सलाहकारों या अन्य मोहन मध्यस्थों के लिए कोई कमीशन का भुगतान नहीं किया जाता है। कंपनी शेयरधारकों के लिए रिटर्न को नियंत्रित करने का एकमात्र विश्वसनीय तरीका के रूप में कम शुल्क के लिए अपना समर्पण विज्ञापित करती है।

लक्ष्य-तिथि निधि मोहरा के उत्पाद पूल का एक प्रमुख भाग है अवधारणा सरल है: लंबी अवधि के दौरान, इक्विटी बांड फंडों को आगे बढ़ाते हैं हालांकि, लघु अवधि की अस्थिरता बांड की तरफ आकर्षित होती है एक लक्ष्य-तिथि फंड एकतरफा इक्विटी एक्सपोज़र से शुरू करके और बांडों के पक्ष में इक्विटी को धीरे-धीरे ट्रिम करके इन परस्पर विरोधी वास्तविकताओं को समायोजित करता है क्योंकि निधि इसकी निर्धारित लक्ष्य तारीख तक पहुंचता है

पोर्टफोलियो और चयन प्रक्रिया

मोहरा के 2045 सेवानिवृत्ति निधि धन का एक निधि है, जिसका अर्थ है कि इसके पोर्टफोलियो में चार अन्य मोहरा इंडेक्स फंड के शेयर शामिल हैं। जनवरी 2016 तक, इसमें लगभग 9 0% शेयर और 10% बॉन्ड शामिल थे, जिसमें नकदी या अन्य उपकरणों में परिसंपत्तियों की कमी थी। इसकी इक्विटी होल्डिंग का लगभग 54% घरेलू था और शेष विदेशी थे अधिकांश विदेशी शेयर जापान, यूनाइटेड किंगडम, फ्रांस, जर्मनी और कनाडा जैसे विकसित देशों से आते हैं।

सभी मोहरा लक्ष्य-तिथि म्यूचुअल फंड की तरह, लक्ष्य सेवानिवृत्ति 2045 फंड विकसित और ढालना मार्ग के साथ ढालना है, जो कि इक्विटी से बांडों की क्रमिक बदलाव का एक उदाहरण है क्योंकि फंड वास्तविक परिपक्वता तक पहुंचता है 2016 और 2045 के बीच 2 9 वर्षों के साथ, मोहरा लक्ष्य सेवानिवृत्ति 2045 में इक्विटी केंद्रित रहने के लिए काफी लंबी खिड़की है। 2040 तक, अपने लक्ष्य तक सिर्फ पांच साल तक, पोर्टफोलियो का बांड हिस्सा कुल संपत्ति का 40% तक चढ़ जाएगा।