वारेन बफेट के पोर्टफोलियो में अगस्त 2016 तक 5% सालाना (वाईटीडी) लाभ के साथ एस एंड पी 500 का प्रदर्शन कम है। उनकी पांच सबसे बड़ी होल्डिंग्स क्राफ्ट हेनज कंपनी हैं (एनवाईएसई: केएचसी <99 9 > केएचटीके क्राफ्ट हेनज कंपनी 77. 55-0। 58% हाईस्टॉक 4। 2. 6 ) के साथ बनाया गया, वेल्स फारगो एंड कं। (एनवाईएसई: डब्ल्यूएफसी डब्ल्यूएफसी डब्लू डब्ल्यू फ़ार्गो एंड सी 56. 17-0। % हाईस्टॉक 4. 2. 6 ) के साथ बनाया गया, कोका-कोला कंपनी (NYSE: KO कोकाका-कोला Co45। 73-0। 52% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2 6 ), इंटरनेशनल बिजनेस मशींस कार्पोरेशन (एनवाईएसई: आईबीएम आईबीआई इंटरनेशनल बिजनेस मशीन कॉर्प 151। 09-0। 32% हाईस्टॉक 4। 2. 6 ) और अमेरिकन एक्सप्रेस कंपनी ( NYSE: एएक्सपी एक्सपामेरिकन एक्सप्रेस को 6 9। 36-0। 07% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 )। कुल में, इन पदों में 70% उनकी होल्डिंग्स बनाते हैं।

बफेट के ज्यादातर पोर्टफोलियो वित्तीय शेयरों पर केंद्रित हैं, जो कि ब्याज दरों में गिरावट के कारण व्यापक बाजार में गिरावट आई है। वित्तीय कंपनियों की कमाई उच्च ब्याज दरों से बढ़ी है क्योंकि उधार और उधार के बीच एक बड़ा फैलाव है। जबकि एस एंड पी 500 अगस्त 2016 तक 6% YTD है, एसएंडपी 500 वित्तीय सूचकांक 2% ऊपर है। इसकी विविध प्रकृति के कारण, बर्कशायर हाथवे इंक। (एनवाईएसई: बीआरके। बी) ने अपने स्टॉक पोर्टफोलियो के ड्रैग को ऑफसेट करने, निर्माण, रेलमार्ग और उपयोगिताओं से जुड़े कंपनी के संचालन में शक्ति के कारण 20% के YTD लाभ के साथ बेहतर प्रदर्शन किया है।

दर्शन का निवेश

व्यापार और शेयर पोर्टफोलियो के बीच यह बकाया बफेट और बर्कशायर की उल्लेखनीय सफलता के पीछे कारकों में से एक है। कारोबार स्थिर नकदी प्रवाह प्रदान करता है जो आकर्षक स्टॉक में रणनीतिक रूप से तैनात किया जा सकता है। इसके अतिरिक्त, अपने ऑपरेटिंग व्यवसायों की कमाई अपने पोर्टफोलियो में स्विंग की ओर बढ़ रही है और बफेट को लंबे समय तक अपना ध्यान केंद्रित करने की इजाजत देता है। हालांकि, बफेट के शेयरों की चुनौती की क्षमता बर्कशायर को अन्य कंपनियों से अलग करती है।

यह दृष्टिकोण उपयोगी साबित हुआ है। पिछले 26 वर्षों में, बर्कशायर का स्टॉक 85, 000% बढ़ गया है। बफेट का बुनियादी निवेश दर्शन, उच्च गुणवत्ता वाली कंपनियों को टिकाऊ प्रतिस्पर्धात्मक लाभ के साथ खरीदना है, जब कंपनी के अंतर्निहित मूल्य और उसके बाजार मूल्य के बीच छूट होती है। 2016 में, उनका प्रमुख कदम वाल-मार्ट स्टोर्स इंक (NYSE: WMT

WMTWal-Mart Stores Inc89। 26-0। 47%

हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया था। 2. 6 < ), जैसा कि उनका मानना ​​था कि कंपनी के प्रतिस्पर्धात्मक लाभ को ऑनलाइन रिटेलरों जैसे कि अमेज़ॅन द्वारा धमकाया गया था। कॉम। उन्होंने अपनी पांच सबसे बड़ी होल्डिंग्स में भी वृद्धि जारी रखी है। बड़ा विजेता: क्राफ्ट हेन्ज़ प्रमुख होल्डिंग्स में, बफेट का सबसे बड़ा विजेता क्राफ्ट हेनज, आईबीएम और कोका-कोला 24%, 17 के वाईटीडी लाभ के साथ है।5% और 2. 5%, क्रमशः अगस्त 2016 तक। यह बफेट की प्रतिभा का एक वसीयतनामा है कि उनकी सबसे बड़ी स्थिति और सबसे बड़ी लाभप्रद समान हैं - क्राफ्ट हेन्ज़ बफेट मूल रूप से कंपनी के लिए 3 जी कैपिटल की बोली का समर्थन करके और उनका मानना ​​है कि हेनज के उत्पाद निकट भविष्य के लिए अमरीकी पैलेट का हिस्सा रहेगा। बफेट ने 20% प्रीमियम में कंपनी में 50% हिस्सेदारी ली थी बफ़ेट ने हाल के वर्षों में 3 जी कैपिटल के साथ प्रमुख सौदे किए हैं। मूल रूप से, बर्कशायर वित्तीय अश्वशक्ति प्रदान करता है, जबकि 3 जी पुनर्संरचना कार्य, लागत में कटौती और नीचे की रेखा को सुधारने पर केंद्रित है। हेन्ज़ में अपने निवेश से पहले, बफेट क्राफ्ट फूड्स के एक नाखुश शेयरधारक थे। उन्होंने कंपनी के उत्पादों पर विश्वास किया, लेकिन उन्होंने प्रबंधन पर भरोसा खो दिया और 2010 में एक छोटे से नुकसान में अपना शेयर बेच दिया। हेनज अधिग्रहण की सफलता के बाद, 3 जी कैपिटल और बफेट ने एक बार फिर से क्रैफ्ट और हेन्ज़ को विलय करने के लिए भागीदारी की और बफेट ने 25 संयुक्त कंपनी में 3% हिस्सेदारी और 3 जी की देखरेख के संचालन अब तक, यह एक और सफलता है क्योंकि बफेट अगस्त 2016 तक लगभग 200% लाभ पर बैठे हैं।

घाटे वाले: वेल्स फारगो और अमेरिकन एक्सप्रेस

वेल्स फारगो और अमेरिकन एक्सप्रेस क्रमशः 9% और 6% नीचे हैं, अगस्त 2016 के रूप में YTD। दोनों कंपनियों ने ब्याज दरों में कमी की है; हालांकि, उन्होंने या तो स्टॉक के लिए बफेट के उत्साह को झुका नहीं दिया है अमरीकी एक्सप्रेस को स्वीकृत क्रेडिट कार्ड के रूप में अमेरिकी एक्सप्रेस से दूर जाने के कोस्टको के फैसले के बीच शेयर बाजार गिरने से भी चोट लगी है। इसके बावजूद, बफेट दोनों फ्रेंचाइजी और प्रबंधन टीमों में विश्वास व्यक्त करना जारी रखता है कि उम्मीद की जा रही है कि अंतर्निहित आर्थिक स्थितियां लाइन के नीचे उच्च ब्याज दर के समर्थन में हैं।

बफेट ने प्रसिद्ध तौर पर वेल्स फारगो और नॉर्मल एक्सप्रेस की एक भी हिस्सेदारी कभी नहीं बेची है, जिसने अधिक समय का सामना करना पड़ा। उन्होंने संकटों के दौरान दोनों कंपनियों में पदों की शुरुआत की वेल्स फारगो के लिए, यह 1 99 0 में बचत और ऋण संकट के दौरान था। उसने 1 9 63 में सलाद ऑयल स्कैंडल के दौरान 5% हिस्सेदारी के साथ अमेरिकन एक्सप्रेस को खरीदा था, जब कंपनी दिवालियापन पर तंग कर रही थी।