प्रतिभूति चयन एक निश्चित पोर्टफोलियो में किस वित्तीय प्रतिभूति को शामिल किया जाता है यह निर्धारित करने की प्रक्रिया है। उचित सुरक्षा चयन बाजार में गिरावट के दौरान बाजार में उतार-चढ़ाव और मौसम घाटे के दौरान मुनाफा पैदा कर सकता है। सुरक्षा चयन की प्रक्रिया अनुसूचित आधार पर दी जा सकती है या जब बाजार की स्थितियों में बदलाव होता है वित्तीय सलाहकारों के लिए सुरक्षा चयन महत्वपूर्ण है जो सभी बाजारों के मौसम में अपने ग्राहक आधार बनाए रखने और बढ़ाना चाहते हैं। उचित सुरक्षा चयन के बारे में विचार करने के लिए यहां कारकों की एक त्वरित मार्गदर्शिका है

जोखिम

शेयरों का चयन करते समय जोखिम दोनों पक्षों पर लागू होता है निवेशक के पक्ष में जोखिम सहिष्णुता सबसे पहले माना जाना चाहिए। छोटे निवेशकों को अधिक जोखिम संभालना पड़ता है, क्योंकि समय के साथ खराब हो सकता है हालांकि, पुराने निवेशकों के पास या सेवानिवृत्ति की आयु के जोखिम को ठुकरा देना चाहिए, क्योंकि वे अपने पोर्टफोलियो से उत्पन्न आय पर अधिक निर्भर कर सकते हैं। जोखिम सहिष्णुता को समायोजित किया जाना चाहिए क्योंकि निवेशक अधिक हो जाता है, और आवंटन को अधिक स्थिर स्थिर आय वाले वाहनों की ओर झुकना चाहिए।

जोखिम का दूसरा रूप वास्तविक अंतर्निहित स्टॉक या वित्तीय साधन से आता है। जिन क्षेत्रों को सबसे अधिक जोखिम लेना माना जाता है, उनमें जैव प्रौद्योगिकी, सूचना प्रौद्योगिकी, वित्तीय और उपभोक्ता विवेकाधीन शामिल हैं। कम जोखिम भरा क्षेत्र लाभांश आय, जैसे यूटिलिटीज, ऊर्जा, उपभोक्ता वस्तुओं और रीयल इस्टेट इनवेस्टमेंट ट्रस्ट्स (आरईआईटीएस) पर अधिक निर्भर करते हैं, जो लाभांश में अधिकतर आय का भुगतान करते हैं। बेंचमार्क इंडेक्सेस की तुलना में निवेशक स्टॉक बीटा का उपयोग कर सकते हैं यह पता लगाने के लिए कि एक व्यक्तिगत स्टॉक कितनी अस्थिरता कर सकता है।

विविधीकरण

क्या पोर्टफोलियो एक क्षेत्र या थीम के लिए विविध या विशिष्ट होना चाहिए? थीम-केंद्रित पोर्टफ़ोलियो अधिक जोखिम लेते हैं लेकिन एक सामान्य बाजार-ट्रैकिंग विविध पोर्टफोलियो के विपरीत उच्च इनाम प्रदान करते हैं छोटे निवेशक उच्च जोखिम वाले पोर्टफोलियो के अधिक सहिष्णु हैं जो विशेष विषयों या क्षेत्रों में विशेषज्ञ हो सकते हैं। अनुभवी निवेशक जो कई पोर्टफोलियो रखते हैं, वे लंबे समय तक थीम पोर्टफोलियो पर विचार कर सकते हैं, क्योंकि वे उचित फंड आवंटन के साथ रूढ़िवादी पोर्टफोलियो के साथ ऑफसेट हैं।

सेक्टर मूलभूत मेट्रिक्स

हर क्षेत्र में एक एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) है जो निवेशकों और व्यापारियों को इसे ट्रैक और व्यापार करने की अनुमति देता है। विशेष क्षेत्र के लिए ईटीएफ प्रतीक को देखकर, निवेशक औसत मौलिक मीट्रिक देख सकते हैं, जैसे मूल्य-कमाई (पी / ई), मूल्य-पुस्तक (पी / बी), मूल्य-नकदी प्रवाह (पी / सी), मूल्य -सैलों (पी / एस), और राजस्व और कमाई वृद्धि एक विवेकपूर्ण निवेशक ईटीएफ के होल्डिंग्स को भी विचार कर सकता है ताकि विचारों को प्राप्त करने के लिए भारी आवंटन से लेकर सबसे हल्के तक आयोजित किए गए विशिष्ट स्टॉक्स का पता लगाया जा सके। अच्छी तरह से स्थापित नाम प्रदर्शन के पूर्वानुमान और स्थापित ट्रैक रिकॉर्ड के कारण अधिक प्रीमियम लेते हैं।

कमजोर मौलिक मैट्रिक्स के बावजूद 20% या उससे अधिक तिमाही में बढ़ती कंपनियां उच्च प्रीमियम भी लेती हैं, जैसे कि अत्यधिक पी / ई अनुपात मूल्य के निवेशक उच्च गुणवत्ता वाले मूलभूत मीट्रिक का त्याग किए बिना जितना संभव हो उतना प्रीमियम का भुगतान करना पसंद करते हैं। यह कठिन कार्य हो सकता है, क्योंकि बाजार समय की विस्तारित अवधि के लिए अवसरों की खिड़कियां खोलना पसंद नहीं करता है।

इंडस्ट्रीज

छिपे जवाहों को खोजने के लिए, निवेशक समग्र उद्योगों की जांच कर सकते हैं जो समग्र क्षेत्र की रचना करते हैं। निवेशक उद्योग-विशिष्ट ईटीएफ के लिए खोज के द्वारा चुनिंदा उद्योगों में गहरा गड्ढा लगा सकते हैं। ईटीएफ के होल्डिंग का मूल्यांकन करना चयन के लिए व्यवहार्य शेयरों को ढूंढने और त्वरित सहकर्मी तुलना का आकलन करने का एक त्वरित तरीका है। आम तौर पर, शीर्ष स्तरीय, सर्वश्रेष्ठ नस्ल के शेयरों में सबसे अधिक वजन और सबसे महंगे प्रीमियम होते हैं। अधिक सट्टा सस्ता स्टॉक अधिक जोखिम लेता है, साथ ही साथ में अधिक उल्टा होता है। हालांकि, ऐसे हालात भी होते हैं जब कोई स्टॉक एक क्षेत्र से बेहतर प्रदर्शन कर सकता है लेकिन फिर भी छूट पर कारोबार कर रहा है। ये स्टॉक रडार के नीचे उड़ सकते हैं लेकिन एक अच्छा स्टॉक स्केनर के उपयोग के साथ मिल सकते हैं।

स्क्रीनर का उपयोग करना

औसत मैट्रिक्स की तुलना में स्टॉक का पता लगाने का ठोस तरीका एक फ्री स्टाक स्कैनर का उपयोग करना है, जैसे कि फिनवीज़ कॉम, और एक स्टॉक स्कैन में विशिष्ट वित्तीय मीट्रिक में प्लग। उदाहरण के लिए, प्रौद्योगिकी चयन सेक्टर एसपीडीआर फंड (NYSEARCA: XLK एक्सएलकेसेल सीटीटी टेक 63. 66 + 0. 05% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 ) 17 के आगे पी / ई दिखाता है। 48, पी / सी 12. 18, पी / बी का 4. 05 और 11। 13% अनुमान है कि अगस्त 10, 2016 तक तीन से पांच साल की आय वृद्धि, एक निवेशक इन औसत सेक्टर आंकड़े ले सकता है और उन्हें प्लग कर सकता है FinViz पर स्कैनर में कॉम से उम्मीदवारों को खोजने के लिए जो औसत मेट्रिक से मिलते या हराते हैं और नतीजे के रूप में इसका मूल्यांकन नहीं किया जा सकता है