यह अवधारणा इतनी सरल है: एक फंड चुनें, अपने सभी धन को इसमें डाल दें और अपनी पहुंच सेवानिवृत्ति की आयु तक इस बारे में भूल जाएं। "लाइफ-साइकिल फंड्स," को भी "उम्र- आधारित निधियां "या" लक्ष्य-तिथि निधि "में एक आंतरिक अपील है जिसे हरा करना कठिन है और फंड कंपनियां नई धनराशि को जितनी जल्दी कर सकती हैं, उतनी उपज के आधार पर पूंजीकरण कर रही हैं। बेशक, ऐसा लगता है कि ऐसा कुछ भी आसान नहीं है

देखें: लाइफ-साइकिल फंड्स: क्या यह कोई सरलता प्राप्त कर सकता है?

जीवन चक्र चक्र के दो प्रकार दो तरह के जीवन चक्र चक्र हैं, जिनसे आप चुन सकते हैं: लक्ष्य तिथि और लक्ष्य जोखिम

एक लक्ष्य-तिथि फंड एक परिसंपत्ति आवंटन सूत्र के तहत चल रहा है जो मानता है कि आप एक निश्चित वर्ष में रिटायर करेंगे, और अपनी परिसंपत्ति आवंटन मॉडल को समायोजित कर देंगे क्योंकि यह उस वर्ष के करीब आता है। लक्ष्य वर्ष को फंड के नाम से पहचाना जाता है इसलिए, उदाहरण के लिए, अगर आप 2050 में या उसके पास रिटायर करने की योजना बना रहे हैं, तो आप 2050 के नाम पर एक फंड चुन सकते हैं।

लक्ष्य-जोखिम वाले धन के साथ, आपके पास आम तौर पर तीन समूह होते हैं, जिनसे चुनना होता है। प्रत्येक समूह आपके जोखिम सहिष्णुता पर आधारित होता है, चाहे आप एक रूढ़िवादी, आक्रामक या मध्यम जोखिम लेने वाला हो। यदि आप बाद में फैसला लेते हैं कि जब आप रिटायरमेंट के करीब पहुंचते हैं तो आपके जोखिम सहिष्णुता को बदलना पड़ता है या बदलने की जरूरत है, आपके पास एक अलग जोखिम-स्तर पर स्विच करने का विकल्प होता है

निधि की तुलना लक्ष्य-तिथि निधि के साथ पहली चुनौती यह है कि सभी फंड समान नहीं बनाए गए हैं अनुमानित होल्डिंग्स का एक 2012 का नमूना इस बिंदु को दर्शाता है।

फंड	इक्विटी अनुपात	निश्चित आय अनुपात	इक्विटी आवंटन	निश्चित आय आवंटन
फिडेलिटी क्लियरपैथ® 2045	84 1%	15। 9%	52। 7% कैनेडियन इक्विटी	8 7% निवेश ग्रेड बांड
15 0% यू एस इक्विटी	7 2% उच्च यील्ड बांड
15 0% अंतर्राष्ट्रीय इक्विटी
1 4% अन्य
टी। रोवे प्राइस सेवानिवृत्ति 2045 फंड	89 1%	10। 9%	62। 1% घरेलू स्टॉक	5 3% घरेलू बॉन्ड
26 6% विदेशी स्टॉक	3 0% कैश
0 4% पसंदीदा	2 1% विदेशी बॉन्ड
0 6% परिवर्तनीय
मोहरा लक्ष्य सेवानिवृत्ति 2045	90% 10%	63 1% कुल शेयर बाजार सूचकांक	10 0% कुल बांड मार्केट द्वितीय सूचकांक 26 9% कुल अंतर्राष्ट्रीय शेयर सूचकांक
हालांकि इनमें से प्रत्येक निवेश 2045 में रिटायर करने के लिए निवेशकों के लिए एक अच्छा विकल्प होने का दावा करता है, लेकिन फंड की सामग्री नाटकीय रूप से अलग होती है। इन मतभेदों में से कम से कम निश्चित आय प्रतिभूतियों के लिए आवंटित धन का अनुपात है, जो 5% से अधिक के अनुसार भिन्न होता है। ध्यान रखें कि यह अनुपात समय के साथ भी अधिक भिन्न हो सकता है यह विचरण निवृत्त लोगों के लिए विशेष चिंता का हो सकता है। एक सेवानिवृत्ति के लिए बांड और अन्य निश्चित-आय प्रतिभूतियों में सख्ती से निवेश करने के लिए हाथ पर पर्याप्त धन हो सकता है दूसरा, विकास और आय दोनों की आवश्यकता होती है, को पोर्टफोलियो को ट्रैक पर रखने के लिए इक्विटी घटक की आवश्यकता हो सकती है।एक फंड जो इन निवेशकों में से किसी एक की जरूरतों को पूरा करता है, अन्य की जरूरतों को पूरा करने की संभावना नहीं है।

देखें:

म्युचुअल फंड स्टाइल बॉक्स को समझना

होल्डिंग से परे, फंड्स निवेश शैली के मामले में भी भिन्न होता है उदाहरण के लिए, आप जो देख रहे हैं उसके आधार पर, आप उस फंड को पा सकते हैं जो पूरी तरह से इंडेक्स फंड्स से बना है इसलिए, सक्रिय प्रबंधन को पसंद करने वाले निवेशकों को कहीं और खरीदारी करने की आवश्यकता होगी। खर्च भी व्यय के मामले में भिन्न होता है हालांकि प्रत्येक फंड का फंड है, जबकि सभी निधियों में पोर्टफोलियो का निर्माण होता है जिसमें कई अंतर्निहित म्यूचुअल फंड होते हैं, इनमें से प्रत्येक निधि का अनुपात व्यय अनुपात होता है निधि परिवार की फीस की गणना के आधार पर, उन खर्चों में तेजी से वृद्धि हो सकती है मिसाल के तौर पर, एक फंड कंपनी प्रबंधन के तहत 0. 21% परिसंपत्तियां ले सकती है, जबकि एक और दो बार या उससे भी तीन गुना राशि का भुगतान कर सकता है। जैसे, इन फंडों का चयन करते समय व्यय विचार का एक बिंदु होना चाहिए

व्यय से परे, एक और विचार यह है कि एक निधि पोर्टफोलियो में प्रत्येक निधि निधि उसी फंड कंपनी द्वारा की जाती है। मोनाड के लाइनअप में प्रत्येक लक्ष्य निधि में पोर्टफोलियो के अंदर अन्य मोहरा निधि नहीं है। वही फिडेलिटी और टी। रोवे फंड के लिए जाता है रिकॉर्ड पर कुछ कॉर्पोरेट घोटालों से अधिक के साथ एक युग में, आप अपनी सभी संपत्तियों को एक एकल फंड परिवार में भरोसा कर रहे हैं।

रणनीति

फंड को चुनना एक बात है, लेकिन रणनीति को सही ढंग से लागू करना एक और चीज है। लक्ष्य सेवानिवृत्ति निधि केवल एकमात्र निवेश वाहनों के लिए डिज़ाइन की जाती है जो एक निवेशक सेवानिवृत्ति के लिए बचत का उपयोग करता है। ऐसे निवेशक जिनके पास एक लक्ष्य सेवानिवृत्ति निधि में उनकी परिसंपत्तियां हैं, उनकी संपत्ति आवंटन तिरछा कर देते हैं, अगर वे अन्य निवेशों में पैसा भी डालते हैं। उदाहरण के लिए, उदाहरण के लिए, यदि लक्ष्य निधि का 80% स्टॉक होता है और 20% बॉन्ड परिसंपत्ति आवंटन होता है, लेकिन निवेशक अपनी रिटायरमेंट परिसंपत्तियों के 10% के साथ जमा का प्रमाण पत्र खरीदता है, यह प्रभावी रूप से निवेशक के कुल शेयर आवंटन को कम करता है पोर्टफोलियो और बांड आवंटन बढ़ाता है।

देखें: म्युचुअल फंडों का एक पोर्टफोलियो का प्रबंध करना

ऐसे निवेशक जो धन की सही तरह से एकमात्र सेवानिवृत्ति के निवेश वाहनों का इस्तेमाल करते हैं, उन्हें समग्र परिसंपत्ति आवंटन पर ध्यान देना होगा, क्योंकि लक्ष्य- तारीख की तारीख के निकट तारीख सेवानिवृत्ति फंड में परिवर्तन होता है यदि सेवानिवृत्ति तेजी से आ रही है लेकिन निवेशक के खाते में संतुलन अपनी सेवानिवृत्ति की जरूरतों को पूरा करने के लिए पर्याप्त नहीं है, तो एक अधिक राजनयिक परिसंपत्ति आवंटन के लिए जाने वाला एक निधि निवेशकों के प्रकार की पूर्ति करने की कोई उम्मीद नहीं कर सकता है। उन सेवानिवृत्ति योजनाओं को ट्रैक पर रखें सेवानिवृत्ति की आयु तक पहुंचने के बाद समान चिंताओं को खेल में आना पड़ता है। जबकि कई निवेशक इन निधियों को एक निश्चित तारीख या उसके आसपास सेवानिवृत्ति के लिए डिज़ाइन किए जाने के लिए तैयार किए जाने पर देखते हैं, सेवानिवृत्ति के बाद संपत्ति को छोड़ दिया जा सकता है। यहां फिर से, घोंसले अंडे के आकार का संकेत हो सकता है कि एक रूढ़िवादी रणनीति बिलों को पूरा करने और रोशनी को रखने के लिए पर्याप्त नहीं है।

अंतिम, लेकिन कम से कम, चुने हुए तारीख से सेवानिवृत्ति तक नहीं पहुंचने के लिए केवल एक फंड का चयन करने और अपने सभी पैसे डालने का एक कार्य नहीं है, यह उस निधि में सही राशि डाल करने के बारे में भी हैचुने हुए तारीख के बावजूद, अंडर-फंड वाले घोंसले अंडे बस एक आर्थिक रूप से सुरक्षित सेवानिवृत्ति का समर्थन नहीं करेंगे।

क्या लक्ष्य-तिथि फंड्स को आपके पोर्टफोलियो में जगह है?

कभी भी आप अपने पैसे किसी और के हाथों में डाल रहे हैं, सावधान रहें। सिर्फ इसलिए कि फंड को लेबल पर "2045" कहते हैं, इसका यह अर्थ नहीं है कि एक उग्र बैल बाजार शुरू हो जाएगा और अंत में निधि को अपने खेल के शीर्ष पर रखेगा, न ही इसका मतलब यह है कि एक गंभीर भालू बाजार जीता 2044 में हिट नहीं हो और फंड की होल्डिंग्स का वज़न करना अंत में, सेवानिवृत्ति की योजना के लिए जिम्मेदारी निवेशक के साथ है

सौभाग्य से, सेवानिवृत्ति निधि को लक्षित करना लगभग सभी के लिए कुछ प्रस्ताव देता है सक्रिय प्रबंधन, निष्क्रिय प्रबंधन, विभिन्न बाजारों के संपर्क और संपत्ति आवंटन विकल्पों का चयन सभी उपलब्ध हैं निवेशक जो अपनी सेवानिवृत्ति के प्रतिशत को निर्दिष्ट करने में सहज हैं और फिर इसके बारे में 30 साल के लिए भूल जाते हैं, वे लक्ष्य सेवानिवृत्ति निधि के साथ पूरी तरह से आराम कर सकते हैं, बस ऐसे निवेशकों के लिए जो थोड़ा शोध कर रहे हैं, वे उस सटीक फंड को ढूंढ सकते हैं जो वे में तलाश रहे हैं लक्ष्य निधि लाइनअप