सफल सक्रिय व्यापार के लिए जोखिम प्रबंधन एक अनिवार्य लेकिन अक्सर अनदेखी की शर्त है। आखिरकार, एक व्यापारी जिसने अपने जीवनकाल में पर्याप्त मुनाफा कमाया है, तो यह सिर्फ एक या दो बुरे ट्रेडों में खो सकता है अगर उचित जोखिम प्रबंधन कार्यरत नहीं है। यह आलेख कुछ सरल रणनीतियों पर चर्चा करेगा जो आपके व्यापारिक लाभों की रक्षा के लिए उपयोग किए जा सकते हैं।

अपने व्यापारों की योजना बनाना

जैसा कि चीनी सेना के जनरल सन त्सू ने मशहूर कहा था: "हर लड़ाई लड़े जाने से पहले जीत जाती है।" वाक्यांश का अर्थ है कि नियोजन और रणनीति - लड़ाई नहीं - जीत युद्ध इसी तरह, सफल व्यापारी आमतौर पर वाक्यांश का हवाला देते हैं: "व्यापार और व्यापार को योजना बनाएं।" युद्ध की तरह ही, आगे की योजना बनाकर अक्सर सफलता और असफलता के बीच अंतर का मतलब हो सकता है

स्टॉप-लॉसन (एस / एल) और टेक-प्रॉफिट (टी / पी) अंक दो महत्वपूर्ण तरीके दर्शाते हैं, जिसमें व्यापारियों के आगे व्यापार की योजना बनायी जा सकती है। सफल व्यापारियों को पता है कि वे किस कीमत का भुगतान करने को तैयार हैं और किस कीमत पर वे बेचना चाहते हैं, और वे अपने लक्ष्यों को मारने वाले शेयर की संभावना के खिलाफ परिणामस्वरूप रिटर्न को मापते हैं। यदि समायोजित रिटर्न पर्याप्त पर्याप्त होता है, तो वे व्यापार को निष्पादित करते हैं।

इसके विपरीत, असफल व्यापारियों अक्सर किसी भी तरह के विचारों के बिना व्यापार में प्रवेश करते हैं, जिस पर वे लाभ या हानि पर बेचते हैं। एक भाग्यशाली या बदकिस्मत लकीर पर जुआरी की तरह, भावनाओं को शुरू करना और उनके ट्रेडों को नियंत्रित करना शुरू करना हानि अक्सर लोगों को पकड़ना और उनके पैसे वापस करने की आशा करते हैं, जबकि लाभ अक्सर व्यापारियों को लुभाने के लिए और भी अधिक लाभ के लिए अविश्वसनीय रूप से पकड़ लेते हैं।

स्टॉप-लॉस एंड टेक-प्रॉफिट पॉइंट्स

स्टॉप-लॉस प्वाइंट एक कीमत है जिस पर एक व्यापारी शेयर बेचता है और व्यापार पर नुकसान उठाता है। अक्सर यह तब होता है जब कोई व्यापार जिस तरह से एक व्यापारी की आशा करता है, उसमें पैन नहीं करता। अंक आगे बढ़ने से पहले "यह वापस आ जाएगा" मानसिकता और सीमा के नुकसान को रोकने के लिए तैयार किए गए हैं। उदाहरण के लिए, यदि एक प्रमुख समर्थन स्तर के नीचे एक शेयर टूट जाता है, तो व्यापारी अक्सर जितनी जल्दी हो सके बेचते हैं।

तालिका के दूसरी तरफ, एक लाभ-लाभ बिंदु वह कीमत है जिस पर एक व्यापारी एक शेयर बेचता है और व्यापार पर लाभ कमाता है। अक्सर यह तब होता है जब अतिरिक्त उल्टा जोखिम सीमित होता है। उदाहरण के लिए, यदि कोई स्टॉक बड़े कदम उठाने के बाद एक प्रमुख प्रतिरोध स्तर पर पहुंच रहा है, तो व्यापारियों को समेकन की अवधि से पहले बिक्री करना चाहिए।

प्रभावी रूप से रोक-हानि अंक सेट कैसे करें

स्टॉप-लॉस और टेक-प्रॉफिट पॉइंट की स्थापना अक्सर तकनीकी विश्लेषण का उपयोग कर की जाती है, लेकिन मौलिक विश्लेषण समय में भी महत्वपूर्ण भूमिका निभा सकता है। उदाहरण के लिए, यदि कोई व्यापारी कमाई से आगे बढ़कर उत्साह बना रहा है तो वह या तो बेच सकता है, इससे पहले कि बाजार में खबरों से बाजार में गिरावट आती है, अगर उम्मीदें बहुत अधिक हो गई हैं, चाहे लाभ-लाभ की कीमत हिट हुई हो।

औसत स्थानांतरित करना इन बिंदुओं को सेट करने के लिए सबसे लोकप्रिय तरीका दर्शाती है, क्योंकि वे बाजार द्वारा आसानी से गणना और व्यापक रूप से ट्रैक किए जाते हैं।प्रमुख चलती औसत में पांच, नौ, 20-, 50-, 100- और 200-दिवसीय औसत शामिल हैं। शेयरों के चार्ट में इन्हें लागू करने और यह तय करने के लिए कि क्या स्टॉक की कीमत ने उन्हें भूतपूर्व रूप में प्रतिक्रिया दी है या फिर समर्थन या प्रतिरोध स्तर पर सबसे अच्छा सेट किया जाता है।

स्टॉप-लॉसन या टेक-प्रॉफिट स्तरों को स्थापित करने का एक और शानदार तरीका समर्थन या प्रतिरोध प्रवृत्ति पर है ये महत्वपूर्ण, ऊपर-औसत मात्रा पर हुई पिछली ऊंची या चढ़ाव को जोड़कर तैयार की जा सकती हैं। बस बढ़ते औसत की तरह, चाबी उन स्तरों का निर्धारण कर रही है जिन पर कीमत रुझान की सीमाओं पर प्रतिक्रिया करती है, और बेशक, उच्च मात्रा के साथ।

इन बिंदुओं की स्थापना करते समय, यहां कुछ महत्वपूर्ण विचार हैं:

• अधिक वाष्पशील शेयरों के लिए लंबी अवधि के चल औसत चलने का मौका कम करने के लिए उपयोग करें ताकि एक निष्फल मूल्य स्विंग निष्पादित करने के लिए स्टॉप-लॉस ऑर्डर को ट्रिगर कर सके।
• लक्ष्य मूल्य सीमाओं के साथ चलती औसत समायोजित करें; उदाहरण के लिए, लंबे समय तक लक्ष्य को उत्पन्न होने वाले संकेतों की संख्या को कम करने के लिए बड़ी चलती औसत का उपयोग करना चाहिए।
• नुकसान को रोकें 1 से कहीं अधिक नहीं होनी चाहिए। 5-बार वर्तमान उच्च-से-निम्न श्रेणी (अस्थिरता), क्योंकि बिना किसी कारण के निष्पादित होने की संभावना है।
• बाजार की अस्थिरता के अनुसार स्टॉप लॉज को समायोजित करें; अगर शेयर की कीमत बहुत ज्यादा नहीं बढ़ रही है, तो स्टॉप-लॉस पॉइंट्स को कड़ा कर दिया जा सकता है।
• ज्ञात मूलभूत घटनाओं का उपयोग करें, जैसे कि आय की रिलीशंस, जैसा कि व्यापार में या बाहर होने के लिए महत्वपूर्ण समय के रूप में अस्थिरता और अनिश्चितता बढ़ सकती है

अपेक्षित रिटर्न की गणना करना

अपेक्षित वापसी की गणना करने के लिए स्टॉप लॉस और टेक-प्रॉफिट पॉइंट भी निर्धारित करना आवश्यक है इस गणना के महत्व को अतिरंजित नहीं किया जा सकता, क्योंकि यह व्यापारियों को अपने व्यापार के माध्यम से सोचने और उन्हें तर्कसंगत बनाने के लिए मजबूर करता है। साथ ही, यह उन्हें विभिन्न ट्रेडों की तुलना करने और सबसे अधिक लाभदायक वाले का चयन करने का एक व्यवस्थित तरीका प्रदान करता है।

इसका निम्न सूत्र का उपयोग करके गणना की जा सकती है:

[(लाभ की संभाव्यता) x (लाभ% लाभ लें)] [(नुकसान की संभाव्यता) एक्स (हानि% हानि रोकें)]

इसका परिणाम यह गणना सक्रिय व्यापारी के लिए एक अपेक्षित वापसी है, जो फिर यह निर्धारित करने के लिए अन्य अवसरों के विरुद्ध उपाय करेगा कि कौन से शेयरों को व्यापार करना है लाभ या हानि की संभावना का समर्थन या प्रतिरोध स्तरों से ऐतिहासिक ब्रेकआउट और ब्रेकडाउन का उपयोग करके गणना की जा सकती है; या अनुभवी व्यापारियों के लिए, एक शिक्षित अनुमान लगा कर।

नीचे की रेखा

व्यापारियों को हमेशा यह जानना चाहिए कि जब वे किसी निष्पादित होने से पहले किसी व्यापार में प्रवेश करने या बाहर निकलने की योजना बनाते हैं। स्टॉप लॉस का प्रभावी ढंग से उपयोग करके, एक व्यापारी घाटे में न केवल कम कर सकता है, बल्कि किसी व्यापार की जरूरत के मुकाबले बार की संख्या भी कम हो सकती है। अपनी लड़ाई योजना को समय से पहले बनाएं ताकि आप पहले ही जान सकें कि आपने युद्ध जीता है।