मोहरा बैलेंस्ड इंडेक्स फंड ("वीबीआईएनएक्स") में इक्विटी (स्टॉक) और फिक्स्ड-आय प्रतिभूतियों (बांड) का मिश्रण होता है। यह फंड स्टॉक और बॉन्ड दोनों के लिए व्यापक इंडेक्स को ट्रैक करता है, जिससे निवेशकों को एक उच्च स्तर की विविधीकरण प्रदान करता है। कई अध्ययनों से पता चला है कि व्यापक इंडेक्सेस पर नज़र रखने वाले म्यूचुअल फंड लंबी अवधि के दौरान अधिक महंगी, सक्रिय रूप से प्रबंधित पीयर फंड को मात देते हैं। यह फंड 60% शेयरों के पड़ोस में 40% बॉन्ड के अनुपात में रखता है। एक 0. 22% व्यय अनुपात के साथ, वबीबीएएनएक्स एक समान फंड से 74% कम खर्चीला है।

वीबीआईएनएक्स अधिकतर बड़ी कंपनियों में निवेश करता है और मूल्य शेयरों के विरोध में विकास स्टॉक के मुकाबले अधिक अधूरा है, हालांकि यह लाभांश शेयरों के लिए भी जगह बनाता है 31 जनवरी, 2016 तक, यह 3, 000 से अधिक स्टॉक और 6, 000 बांडों से बना था। एक निवेशक को शायद ही कभी एक या दो कंपनियों के खराब पोर्टफोलियो को कम करने के बारे में चिंता करना पड़ता है। न्यूनतम निवेश 3, 000 डॉलर है। निम्न अनुभागों में जानकारी है कि मार्च 2015 से मार्च 2016 तक फंड की संरचना कैसे विकसित हुई है।

सेक्टर आबंटन

वीबीआईएनएक्स क्षेत्र के बीच विविधतापूर्ण है। मार्च 2016 तक, वित्तीय क्षेत्र को फंड का उच्चतम आवंटन 16. 8% हुआ। यह मार्च 2015 में 17% से नीचे था। वित्त के अलावा, स्वास्थ्य प्रौद्योगिकी 11. 1%, 11 मार्च से नीचे। 7% मार्च 2015 में, केवल 10% से अधिक का आवंटन प्राप्त किया। जहां शीर्ष दो क्षेत्रों का आवंटन खो गया था, तकनीक सेवाओं सहित अन्य प्राप्त हुए, जो मार्च 2015 में 9% से बढ़कर 9. 9% मार्च 2016 में और 8% से बढ़कर 6% हो गया। क्या परिणाम है एक बहुत ही संतुलित फंड है जिसमें कुल 15 क्षेत्रों में से प्रत्येक को कम से कम 2% का आवंटन प्राप्त होता है। उच्च श्रेणी वाले बीटा क्षेत्रों जैसे कि बचाव के लिए वित्त, आय-उत्पादक क्षेत्रों जैसे कि उपयोगिताओं

देश विविधीकरण

वीबीआईएनएक्स भारी यू.एस. संयुक्त राज्य अमेरिका में इसकी हिस्सेदारी कुल 93. 6% है, हालांकि यह संख्या 96 से नीचे है। मार्च 2015 में 1%। हालांकि अधिकांश अंतर, विदेशी निवेश नहीं किया गया है। बल्कि, यह अस्थायी रूप से नकदी के रूप में या अल्पकालिक निवेश में पुन: संतुलन के रूप में आयोजित किया जा रहा है। मार्च 2015 से, संयुक्त राज्य अमेरिका के अलावा किसी भी देश को किसी भी समय वीबीआईएनएक्स में 2% से अधिक आवंटन प्राप्त नहीं हुआ है। आयरलैंड को मार्च 2016 तक 1 9% आवंटन मिला, जबकि यूनाइटेड किंगडम, स्विट्जरलैंड, बरमूडा और सिंगापुर सहित अन्य देशों में से प्रत्येक का प्रतिनिधित्व 1% से कम हुआ।

शीर्ष होल्डिंग्स

फंड में हजारों स्टॉक और बॉन्ड के साथ, यह तर्क देता है कि कोई भी व्यक्तिगत कंपनी हावी नहीं है वास्तव में, मार्च 2016 तक, इस फंड में नकद या अल्पकालिक निवेश के रूप में ज्यादा पैसा लगाया गया था, जैसा कि किसी एकल कंपनी को आवंटित किया गया था।यह अक्सर पुन: संतुलन के परिणामस्वरूप होता है, हालांकि यदि यह बहुत अधिक समय तक चला जाता है, तो यह एक नकद खींचें और एक मौका लागत बना सकता है, क्योंकि नकदी में लगा पैसा ब्याज की सराहना या कमाने नहीं देता है।

इक्विटी में फंड की शीर्ष होल्डिंग्स, एपल इंक। (NASDAQ: एएपीएल एपलापपल इंक -174। 54 + 1। 18% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया है। 2. 6 ), वर्णमाला, कक्षा ए और सी (एनवाईएसई: GOOGL GOOGllphabet Inc1, 047. 37-0। 25% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 , GOOG गुगल आइंक्स 1, 02 9। 70-0 .27% हाईस्टॉक 4. 2. 6 ), और एक्सॉन मोबाइल (NYSE: XOM एक्सओमीशन मोबिल कॉर्प 83 48 + 0। 36% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया। 2. 6 )।

वितरण

वीबीआईएनएक्स बड़ी कंपनियों के बड़े पैमाने पर, या 10 अरब डॉलर से अधिक के बाजार पूंजीकरण वाले हैं। मार्च 2015 में 47% से ऊपर वाली मेगा कैप कंपनियों का 49% हिस्सा ऊपर बना हुआ है। बड़े कैप कंपनियों ने 28. 5% निधि बनाकर, मार्च 2015 में 2% से नीचे कर दिया। मध्य कैप और छोटे कैप आवंटन प्राप्त करना जो छोटे हैं और छोटे हो रहे हैं