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दो बहुत अच्छे कारण हैं कि निवेशकों और विश्लेषकों द्वारा कंपनी के पहलुओं की जांच करने से, बस नीचे की तरफ देखने से या कंपनी के नवीनतम आय विवरण पर शुद्ध लाभ का आंकड़ा होता है। सबसे पहले, वित्तीय विवरणों में हेरफेर के अधीन हैं। इसलिए, कंपनी के लाभ और हानि (पी एंड एल) के बयान पर दिखाया गया शुद्ध लाभ एक सटीक और विश्वसनीय आंकड़ा नहीं हो सकता है। दूसरा, भले ही यह आंकड़ा पूरी तरह सटीक हो, यह कंपनी के लिए एक अच्छा निवेश है या नहीं इसके संबंध में बहुत सीमित जानकारी प्रदान करता है।

निवेश की प्रकृति भविष्य में निवेश पर एक स्वीकार्य रिटर्न प्राप्त करने की उम्मीद में निवेश के लिए पूंजी जमा कर रहा है। कंपनी के आय स्टेटमेंट की निचली रेखा से पता चलता है कि कंपनी किसी विशेष समय में, या सबसे हाल के वित्तीय वर्ष के मुनाफे में है; हालांकि, यह पर्याप्त संकेत नहीं प्रदान करता है कि क्या कंपनी भविष्य में लाभ पैदा करना जारी रखेगी या किन स्तर पर लाभप्रदता होगी। इसलिए यह एक संभावित निवेश के रूप में कंपनी के स्टॉक के मूल्यांकन के उद्देश्यों के लिए एक अपर्याप्त आंकड़ा है। किसी कंपनी की निचली रेखा के आंकड़े को देखते हुए मूल्यांकन के लिए एक अच्छा प्रारंभिक बिंदु है, लेकिन कंपनी का एक अच्छी तरह से ज्ञात विश्लेषण उस शुरुआती बिंदु से अधिक अच्छी तरह से चला जाता है।

निवेशकों और विश्लेषकों का मानना ​​है कि कई इक्विटी मूल्यांकन मैट्रिक्स निवेशकों के लिए भविष्य के मुनाफे का उत्पादन करने वाली कंपनी की संभावना के बेहतर संकेत प्रदान करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं। इक्विटी मूल्यांकन में शामिल कारकों में कंपनी की परिचालन दक्षता, ऋण स्तर, विकास दर और सकल, संचालन और शुद्ध लाभ स्तर पर लाभ मार्जिन शामिल हैं। निवेशक उन मीट्रिकों पर भी विचार करते हैं जो विशेष रूप से मूल्य-से-कमाई अनुपात (पी / ई अनुपात) और मूल्य-टू-बुक रेशियो (पी / बी अनुपात) जैसे राजस्व या परिसंपत्तियों के संबंध में कंपनी के शेयर मूल्य की जांच करते हैं

इक्विटी निवेश पर विचार करते समय, निवेशकों की एक निवेश के रूप में किसी कंपनी की उपयुक्तता को निर्धारित करने में मदद करने के लिए कई वैल्यूएशन मेट्रिक्स का इस्तेमाल करके कंपनियों की जांच करती है। इसके अलावा, कंपनियां समान कंपनियों के सापेक्ष जांच की जाती हैं और समग्र बाजार प्रदर्शन के संबंध में कंपनी के प्रदर्शन के संबंध में