वाक्यांश "अपने सभी अंडे को एक टोकरी में नहीं रखे" निवेश करने के लिए किसी भी विचार से पहली बार बोलने की संभावना नहीं थी लेकिन अपने ग्राहक के निवेश पोर्टफोलियो में विविधता लाने के मामले में यह जगह पर है। वित्तीय सलाहकार जोखिम के बारे में पूरी तरह से जागरूक हैं, ग्राहकों को ध्यान केंद्रित स्थिति और अन्य कारकों के जरिए अनजाने में ग्रहण कर सकते हैं। वित्तीय सलाहकार वास्तव में अपने ग्राहकों को यह सुनिश्चित करने के लिए एक महान सेवा प्रदान कर सकते हैं कि उनका निवेश उचित रूप से विविध हो।

बहुत अधिक कंपनी स्टॉक

जबकि ऐप्पल इंक जैसी कंपनियों के कर्मचारी (एएपीएल एपलापपल इंक -174। 25 + 1। 01% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया 2. 2. 6 < ) कंपनी के स्टॉक के किसी भी हिस्से के लिए सही तरीके से खुश हैं, जो कि वे स्वयं के हैं, यह सभी कंपनियों के कर्मचारियों के लिए मामला नहीं है पिछले दशक के शुरुआती हिस्से में एनरॉन का निधन मीडिया में अच्छी तरह से हुआ था। असली त्रासदी, नौकरियों के नुकसान के अलावा, यह नुकसान था कि कई कर्मचारियों का अनुभव हुआ क्योंकि कंपनी का स्टॉक बेकार हो गया। सीनियर मैनेजमेंट ने कर्मचारियों को कंपनी में उभरते समस्याओं के मुकाबले भी स्टॉक रखने के लिए प्रोत्साहित किया। अफसोस की बात है कि, कई कर्मचारी कंपनी की सेवानिवृत्ति की योजना में और कई अन्य जगहों पर शेयरों के जरिये बड़े पैमाने पर पैसे खो देते हैं। यह कई बड़ी कंपनियों में एक मुद्दा बनी हुई है (अधिक जानकारी के लिए, देखें: 401 (के) में कंपनी स्टॉक पर ग्राहकों को सलाह कैसे दे सकती है।)

कई होल्डिंग्स का अर्थ विविधीकरण नहीं है

मुझे कंपनी में एक कार्यकारी के साथ मिलना याद है जहां मैंने उनकी सेवानिवृत्ति योजना के सलाहकार के रूप में सेवा की थी। उन्हें लगा कि वह उसमें विविधता प्राप्त कर रहा था कि वह और उसकी पत्नी ने 1 9 म्युचुअल फंडों का आयोजन किया। समीक्षा के बाद मैंने उन्हें सूचित किया कि माइक्रोसॉफ्ट कॉरपोरेशन (एमएसएफटी

एमएसएफटी माइक्रोसॉफ्ट कार्प 84. 47 + 0. 39%

हाईस्टॉक 4. 2. 6 ) और सिस्को सिस्टम्स इंक (सीएससीओ सीएससीओस्कोसि सिस्टम्स इंक 34 41-0। 17% हाईस्टॉक 4 के साथ बनाया गया 2. 2. 6 ), दूसरों के बीच मुख्य रूप से बड़े कैप शेयरों में निवेश किए गए सभी फंड और अन्य परिसंपत्ति वर्गों के मामले में बहुत कम विविधीकरण थे, जिनके साथ बड़ी टोपी को कम सहसंबंध रखा गया था। यह 2000 के शुरुआती दिनों में डॉटकॉम बुलबुले के फट से कुछ महीनों पहले था और मैं उस पोर्टफोलियो के साथ खड़ा होने पर नुकसान की कल्पना कर सकता हूं। (अधिक जानकारी के लिए, देखें: कैसे एक शीर्ष वित्तीय सलाहकार बनें ।)

विविधीकरण खतरे का जोखिम

टी। रोई प्राइज ग्रुप इंक (टीआरओडब्ल्यू टीआरओवाईटी रावे प्राइस ग्रुप इंक 94. 9 5 + 0 40% हाईस्टॉक के साथ बनाया गया एक अध्ययन के अनुसार 4. 2. 6

), 1984-2014 से, सभी शेयर पोर्टफोलियो में औसत वार्षिक 8. 8% होगा। हालांकि, इन औसत रिटर्न में बहुत अधिक परिवर्तनशीलता थी अपने सबसे खराब वर्ष में 2008 में सभी शेयर पोर्टफोलियो (एस एंड पी 500 इंडेक्स का प्रतिनिधित्व) 37% की गिरावट आई। नीचे के वर्षों में औसत गिरावट 16 थी। अध्ययन में यह कहा गया है कि एक पोर्टफोलियो में 60% शेयर, 30% बांड और 10% नकद शामिल थे, उसी समय की अवधि में औसत रिटर्न 7% उत्पन्न होगा।हालांकि, 30 साल की अवधि में नीचे के वर्षों में औसत गिरावट बहुत कम थी। 7%। सबसे खराब वार्षिक गिरावट 18% थी। एक अन्य तरीके से कहा गया है, यह पोर्टफोलियो सभी शेयर पोर्टफोलियो का 81% रिटर्न देता है, जो कि नकारात्मक जोखिम के आधे से भी कम है। (अधिक जानकारी के लिए, देखें:

ग्राहक विविधता का मूल्य देखें । जेपी मॉर्गन एसेट मैनेजमेंट के एक अध्ययन से पता चलता है कि 1 9 50 से 2013 की अवधि के दौरान शेयरों पर 12 महीने का रिटर्न प्लस 12% की अवधि में रोलिंग से अधिक 51% से घटाकर 37%। बांड के लिए सीमा 43% से घटाकर 8% थी। 50% शेयरों और 50% बांडों का एक मिश्रण, या तो आजाद वर्ग की तुलना में 32% से घटाकर 15% की तुलना में बहुत अधिक संकुचित सीमा थी। प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग के लिए 5, 10 और 20 वर्ष की अवधि के रिटर्न की सीमा और दो संयुक्त के लिए। शीर्ष एसेट क्लासेस परिवर्तन पिछले दशक के दौरान उभरते बाजारों में इक्विटी चार्ट के शीर्ष पर या उसके निकट थे, जो जेपी मॉर्गन एसेट मैनेजमेंट कई सालों के लिए शीर्ष प्रदर्शन संपत्ति वर्गों को दिखाते हुए प्रकाशित करता है। 2015 के लिए फास्ट फॉरवर्ड और वे अपने तीसरे लगातार नकारात्मक वार्षिक रिटर्न के लिए ट्रैक पर हैं इसी तरह हालिया वर्षों में जिन चीजों की समस्याएं अच्छी तरह से प्रलेखित हैं, उनके साथ। जो परिसंपत्ति वर्गों और कौन से व्यक्तिगत स्टॉक, एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) और म्यूचुअल फंड की भविष्यवाणी करने की योग्यता पिछले साल से बेहतर प्रदर्शन हो रही है, हाल के वर्षों में न तो दुर्लभ दिखने की संभावना है। इस भाग में ग्राहकों के लिए विविध पोर्टफोलियो बनाने में उपकरण के रूप में इंडेक्स फंड और ईटीएफ का उपयोग करने के कई वित्तीय सलाहकारों के बीच लोकप्रियता बढ़ गई है। (अधिक के लिए, देखें:

अस्थिरता? ग्राहक कैसे बड़ी तस्वीर देखें

देखें।)

हानि और रिकवरी का मकसद

कई निवेशकों को दर्दनाक सबक प्राप्त हुआ, जिससे इसे ठीक करने के लिए एक बड़ा रिटर्न मिला बड़े नुकसान से उदाहरण के लिए, यदि $ 10, 000 की होल्डिंग 50% कम हो जाती है तो यह अब 5, 000 डॉलर के मूल्य के बराबर हो जाएगा। नुकसान के पूर्ण मूल्य को ठीक करने के लिए निवेशक को $ 5 प्राप्त करने के लिए निवेशक को 100% प्राप्त करने की आवश्यकता होगी, मूल्य में 000 खो दिया नीचे की रेखा जोखिम और निवेश में वापसी हमेशा जुड़े हुए हैं। अधिक से अधिक रिटर्न अर्जित करने के लिए जोखिम पैमाने पर जा रहे हैं जब यह काम करता है और जब बाजार आपके खिलाफ जाता है तो यह विनाशकारी हो सकता है। वित्तीय सलाहकार ग्राहकों को एक स्वीकार्य स्तर के जोखिम के साथ संभावित रिटर्न को संतुलित करने के लिए डिज़ाइन किए गए उचित पोर्टफोलियो का निर्माण कर सकते हैं। (अधिक जानकारी के लिए,

अपने ग्राहकों की क्षमता के लिए क्षमता का मूल्यांकन कैसे करें

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